Виды и характеристика международных встречных сделок. Часть 1

Товарообменные и компенсационные сделки на безвалютной основе

Предполагают оплату в товарной форме, когда продажа товара одновременно увязывается с покупкой другого товара, и расчеты в валюте не производятся. В зависимости от характера и сроков поставки различают сделки с единовременной поставкой и с длительными сроками поставок. В свою очередь сделки с единовременной поставкой делятся на бартерные сделки и прямую компенсацию.

Бартерные сделкипредусматривают обмен согласованных количеств товара. В таком соглашении устанавливаются либо количества взаимопоставляемых товаров, либо оговаривается сумма, на которую стороны обязуются поставить товары. Бартерные сделки предусматривают практически одновременную поставку согласованных товаров.

Прямая компенсациятакже предусматривает взаимную поставку товаров на равную стоимость без расчетов в валюте. В отличие от бартера стороны согласуют цены на взаимопоставляемые товары. Как правило, это несколько предлагаемых к обмену товаров. Стороны направляют друг другу по два списка товаров: один с перечнем товаров, их цен и количества, которые она хотела бы получить; другой с перечнем предлагаемых товаров в компенсацию. После согласования вырабатываются два списка взаимопоставляемых товаров, которые прилагают к компенсационному соглашению. В таких сделках может быть предусмотрено денежное сальдо, которое обычно реализуется в стране кредитора. По срокам взаимные поставки практически совпадают. Товары, поставляемые при прямой компенсации, взаимосвязаны с технологической или коммерческой точки зрения.

Сделки с длительными сроками поставок заключаются на безвалютной основе между крупными компаниями и государственными организациями, министерствами других зарубежных стран. Соглашения подписываются в форме общих протоколов, содержащих списки взаимопоставляемых товаров, услуг, технологий. На основе протоколов впоследствии заключаются серии отдельных контрактов. Эти соглашения получили название общих (глобальных) соглашений, они могут принимать форму базовых соглашений или соглашений о товарообмене на основе писем–обязательств.

Базовые соглашения используются крупными компаниями, имеющими на зарубежных рынках подразделения, которые самостоятельно осуществляют экспортные операции. Чтобы избежать множества отдельных сделок встречной закупки, компания заключает базовое соглашение с одной организацией в стране импортера, которое позволяет ей сгруппировать все встречные закупки на определенный период времени. Расчет производится через определенный специально разработанный банковский механизм, осуществляющий расчеты по взаимным обязательствам.

Соглашения о товарообмене на основе писем–обязательств предполагают обмен списками товаров, в обмене которых в течение определенного периода времени партнеры заинтересованы. В письмах–обязательствах устанавливается общее количество товаров, но не содержатся условия о ценах на отдельные товары, не определяются какие–либо права и обязательства сторон. Цены и сроки поставок дополнительно согласовываются через определенные промежутки времени. Письма–обязательства не требуют от экспортеров обязательной увязки своих поставок со встречными закупками в течение определенного периода, обычно соблюдается только условие о том, что годовой объем продаж товаров в каждом направлении находится в рамках общего объема товарооборота.

Применяются и другие аналогичные виды договоренностей, обеспечивающих взаимный товарообмен. Это могут быть, например, протоколы о товарообмене.

Протоколы о товарообмене являются основой для достижения сбалансированного уровня товарообмена в течение определенного периода. Такие протоколы предусматривают последовательное расширение ассортимента продаж и закупок.

Компенсационные сделки на коммерческой основе

Представляют собой сделки, в которых взаимопоставки осуществляются в течение установленного срока на основе либо одного контракта купли–продажи, либо контракта купли–продажи и прилагаемых к нему соглашений о встречных и авансовых закупках. Такие сделки имеют согласованный механизм финансовых расчетов при наличии товарных и финансовых потоков в каждом направлении. Финансовые расчеты сторон осуществляются или путем перевода иностранной валюты, или путем урегулирования взаимных клиринговых претензий.

Компенсационные сделки на коммерческой основе обычно бывают кратко– или среднесрочными. Они подразделяются на три вида: краткосрочные компенсационные сделки, встречные закупки, авансовые закупки.

Краткосрочные компенсационные сделки в свою очередь делятся на сделки с частичной компенсацией, с полной компенсацией и трехсторонней компенсацией.

Сделки с частичной компенсацией предполагают, что определенная и согласованная доля экспорта компенсируется закупкой товаров в стране импорта, а остаток будет оплачиваться денежными средствами.

Сделки с полной компенсацией предполагают закупку товаров на сумму равную или превышающую по стоимости поставки экспортера.

Трехсторонняя компенсационная сделка предполагает участие в ней посредника из третьей страны. Встречная поставка осуществляется в третью страну, а экспортеру платит получатель товара. Платежные операции обычно осуществляются переводом платежей с участием посредника.

Встречные закупки заключаются в виде нескольких взаимосвязанных контрактов. Экспортер принимает обязательство приобретать товары и услуги у импортера в пределах определенной доли своих поставок. Отличительная черта сделок встречной закупки от краткосрочной компенсации в том, что они основываются на нескольких контрактах, в которых предусматривается денежный платеж за полученные поставки. Такие сделки подразделяются на параллельные сделки, и сделки с передачей финансовых обязательств.

Параллельные сделки предполагают подписание двух раздельных контрактов: одного на экспорт, а второго на встречную закупку. Иногда контракты могут быть связаны базовым контрактом, в котором устанавливаются обязательства по срокам закупок и их общей стоимости.

Джентльменские соглашенияили соглашения об «офсете» (англ. – взаимопонимание) отличаются от других видов сделок тем, что встречные обязательства не получают юридического оформления. Экспортирующая фирма соглашается закупить в стране–импортере товары на сумму, составляющую определенную долю от суммы экспортной поставки, причем такая доля может превышать 100%. Такого рода сделки обычно связаны с правительственными закупками военной техники, сложнотехнического оборудования и т.д. Они частично финансируются поступлениями от встречных поставок.

Сделки с передачей финансовых обязательств или сделки типа «свитч» (англ. – переключение) предусматривают передачу экспортерам своих обязательств по встречной закупке третьей стороне. Они избавляют экспортеров от реализации товаров по встречной закупке. Эти сделки используются в странах, имеющих двухсторонние клиринговые соглашения.

Авансовые закупки или предварительная компенсация представляют собой параллельную встречную сделку, но в обратном порядке. Экспортер обязуется приобрести товары у импортера в обмен на его обязательство закупить впоследствии эквивалентный объем товаров экспортера. Подписывается соглашение о закупке, в котором содержится условие, предусматривающее, что экспортный контракт будет подписан впоследствии. Такие сделки рассматриваются в качестве «компенсационного кредита».

Ссылки на статьи